长沙是一个以娱乐而闻名的城市，解放西路、化龙池，都是长沙著名的酒吧聚集地，长沙同样是一个以发展而闻名的中部城市，渣打银行、花旗银行、新韩银行先后进驻长沙，芙蓉中路以银行、投资担保公司等金融机构或金融中介的聚集而被誉为“金融街”，长沙的金融行业正在不知不觉地发生着天翻地覆的变化。而唯一不变的，依然是中小微企业融资难的问题。

　　三年前，自从走上律师这条道路，除了法律文书，就再也没有写过其他任何形式的文字了；一年前，自从开始接触民间金融，继而了解到互联网金融，就再也没有觉得“借钱”是一件容易的事情了。

　　网贷平台作为民间金融的衍生品，其本质依然属于民间借贷的范畴，只是通过互联网这一载体表现了出来。随着国家对民间借贷市场的放开， “温州金改”便是一个很好的例子，越来越多的人开始涉足民间金融领域，投资公司、担保公司遍地开花，开始富裕起来的中产阶级也闲置资金投入到民进金融中，以期获得更高的收益。对他们来说，最重要的就是资金的安全，对平台运营者来说，如何将资金有效收回，这同样是最重要的。最近倒闭的平台，除了基于运营不善而歇业的之外，多为诈骗平台或自融性的平台，打着高回报、本息保障的旗帜，吸引无数“冲动”的投资者将资金注入，一旦风险发生，不仅高回报无法实现，就连投资的本金都难以收回。

　　从律师的角度出发，无论是已经成熟的线下借贷平台，还是新兴的网贷平台，风险控制，无疑是保障投资人资金安全最重要的一点。而怎样来做好这个风控呢？从实践的角度出发，风险控制要分为三个阶段，而审慎，则需要贯穿每个阶段的始终。(注：本文所涉及的借款人均为企业)。

　　第一阶段就是尽职调查，通称“贷款审核”。

　　一般来说，银行、信托等金融机构的尽职调查是相当严格的，但多数为财务性指标，也就是固定资产、主营业务收入、负债等指标。而对企业来说，除了财务风险，管理风险、法律风险也是影响企业生死存亡的重要因素。

　　举个例子吧，就在前不久，一个银行的朋友，拿来一些资料一起探讨分析，资料里所涉及的贷款企业无论从规模、营收、负债等方面都相当良好，但风险还是发生了。贷款下发后，固定资产被法院冻结，原因便是公司的小股东认为控股股东侵犯了他的合法权益，且公司陷入僵局，要求解散公司。虽然这一诉求不一定会得到法院的主张，但着实为难了发放贷款的银行，为此多次召开会议，讨论是否要求该企业提前还款，虽然银行享有抵押权，且为第一顺位，但终究经无法全面保障银行的利益的。

　　上述举例中的企业恰恰是因为股东的内部矛盾而导致风险的发生，因此可见，考量风险的因素不仅仅是财务方面，管理、法律方面的因素也是不能忽视的。管理风险主要产生在内部，法律风险主要产生在外部，但二者可以综合在一起来考量，包含了股东关系、管理层素质、公司架构、员工保障、合作伙伴的评价等多个方面。部分发达国家已经形成了完善的信用体系，网贷平台的先驱者Prosper、Lending Club等，将借款人的社会评价都纳入到风险判断体系中，可见除了财务指标，管理、法律等风险考量指标的重要性。

　　因此，风险控制的第一阶段——尽职调查，也是最重要的阶段，应该从管理、法律、财务这三点出发综合地对其进行考量，最大限度地降低投资人的风险，相应地也会降低网贷平台自身的风险。

　　第二阶段，便是在借贷合同履行期间的监控。主要体现在对资金用途的监控以及借款人是否正常运营两个方面。

　　目前企业融资贷款的首选还是银行，主要原因就在于利率低，而银行对于企业的监控，最大的优势则在于对企业资金帐户的掌控。而在民间金融领域，网贷平台等服务商不仅没有便利、更没有权限来监控企业帐户的资金走向，因此如何对借款人的运营进行有效地监督，便是平台服务商需要认真对待的问题了。

　　目前众多网贷平台均采用了线下审贷、线上募资的形式运营，就已知的情形来说，目前还未有平台向投资人定期出具过贷中监控报告，但也不排除平台在实操中进行贷中监控的可能。现在运营良好的几个平台在风险控制方面都有自己独特的处理方法，投资者应综合判断，并对网贷平台的发展持乐观态度。

　　第三阶段，贷后违约处理阶段，相信无论是对平台还是对投资人，都是最不愿意发生的阶段。只有在借款人主观违约或者客观无法偿债之后，才会进入到这一阶段，处置借款人资产或要求其担保方代偿债务。

　　网贷平台是线下金融中介衍生而来，从贷前尽职调查阶段的担保、到违约后的资产处置，应该是各有神通，野蛮催收或者司法途径，只要能够收回投资人的资金，便是好办法。

　　以上便是对风险控制实践经验的简单分享，仅为个人观点。作为一名律师，也作为一名民间金融领域的初从业者，擅长的肯定是风险控制，但更关注的还是法治的完善，法律是需要被信仰并且被执行的。为什么国家要限定法律所保护的最高利率，从普遍的观点来说，任何一家正常运营的企业都是无法承受过高的利率的，因此立法者的考虑也是从情理出发，从实际出发。当然，因企业所在行业不同，利润肯定有高有低，但是即便如此，又有什么企业能够承担动辄20%、30%以上的年化融资成本呢？

　　因此，参与网贷的多方主体，借款人、投资人、网贷平台，降低风险最关键的还是要加强自律。借款人要对自己所正在开拓的事业负责，更要对投资人负责；网贷平台要规范自身运营行为，坚决不能擅自挪用投资人资金，更不能用合法手段掩盖非法目的；而投资人也需要擦亮双眼，不要追逐过高的投资回报。而对我们来说，则希望用律师的力量“改善”民间借贷，促进民间金融立法，完成律师促进法治进步的使命！

　　爱善贷法律顾问：叶赛兰，湖南金州律师事务所执业律师，长沙市律协信息网络与电子商务专业委员会秘书长。

　　(通讯员：李雯)